Инвестиционная деятельность страховых компаний на примере АО «АльфаСтрахование»
Год защиты: 2025.
Объем работы: 115 стр.
Цель выпускной квалификационной работы заключается в разработке теоретических положений и совершенствовании методической базы оценки инвестиционной деятельности страховой организации и определении влияния инвестиционных операций страховщика на экономический рост государства.
Исходя из цели, в работе были поставлены следующие задачи:
– рассмотреть экономические и правовые основы организации и управления инвестиционной деятельностью страховщика;
– изучить модель управления и оценки инвестиционной деятельностью страховщика;
– провести анализ экономической деятельности страховой компании
«АльфаСтрахование»;
– исследовать сложившуюся систему управления инвестиционной деятельностью в страховой компании «АльфаСтрахование»;
– провести анализ инвестиционного потенциала российских страховщиков;
– провести оценку инвестиционной деятельности в страховой компании;
– выявить взаимосвязи между основными показателями уровня развития страхового рынка и экономическими показателями государства.
Объектом исследования в работе явилась инвестиционная деятельность страховой компании «АльфаСтрахование».
Предмет исследования – система управления инвестиционной деятельностью страховщика.
ВВЕДЕНИЕ 3
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СТРАХОВЫХ КОМПАНИЙ 7
1.1. Экономическая сущность инвестиционной деятельности страховщика 7
1.2. Денежные потоки страховой компании как объекты управления в инвестиционной деятельности страховщика 12
1.3. Модель формирования инвестиционной политики страховых организаций и регуляторные ограничения 22
2. АНАЛИЗ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СТРАХОВЫХ КОМПАНИЙ 30
2.1. Тенденции развития инвестиционного потенциала страховых компаний Российской Федерации 30
2.2. Экономическая характеристика страховой компании АО
«АльфаСтрахование» 38
2.3. Анализ инвестиционной деятельности страховщика 46
3. НАПРАВЛЕНИЯ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СТРАХОВЫХ ОРГАНИЗАЦИЙ 58
3.1. Оценка эффективности инвестиционной политики АО
«АльфаСтрахование» 58
3.2. Инвестиционная деятельность страховых организаций как фактор экономического роста государства 79
Нормативные правовые акты
1. Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений: [федер. закон от 25 февраля 1999 г. № 39-ФЗ (последняя редакция)] [Электронный ресурс] // Справочно- правовая система «КонсультантПлюс». – Режим доступа: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_22142/ (дата обращения: 17.01.2025).
2. Об организации страхового дела в Российской Федерации: [закон РФ от 27 ноября 1992 г. № 4015-1 (последняя редакция)] [Электронный ресурс] // Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». – Режим доступа: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_1307/ (дата обращения: 17.01.2025).
3. О требованиях к финансовой устойчивости и платежеспособности страховщиков: [положение Банка России от 16 ноября 2021 г. №781–П (ред. От 05.11.2024] [Электронный ресурс] // Справочно-правовая система «Консультант Плюс». – Режим доступа: https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_414412/ (дата обращения: 17.01.2025).
Монографии, учебники, учебные пособия
4. Архипов А.П. Страхование. – М.: КноРус, 2012. – 288 с.
5. Архипов, А. П. Финансовый менеджмент в страховании: учебник / А. П. Архипов. - Москва : Финансы и Статистика, 2014. - 320 с.
6. Архипов, А. П. Страхование. Современный курс : учебник / А. П. Архипов, В. Б. Гомелля, Д. С. Туленты ; под. ред. Е. В. Коломина. - 2-е изд., перераб. и доп. - Москва : Финансы и Статистика, 2014. - 448 с.
7. Веселовский М.Я. Страховой сервис: Учебное пособие. – М.: Альфа-М,
Инфра-М, 2023. – 288 с.
8. Гварлиани Т.Е., Балакирева,В.Ю. Денежные потоки в страховании. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 336 с.
9. Гвозденко А.А. Основы страхования. – М.: ФиС, 2007. – 320 с.
10. Годин А.М., Фрумина С.В., Демидов С.Р. Страхование: Учебник. – М.: Дашков и К, 2013. – 504 с.
11. Ермасов С.В., Ермасова Н.Б. Страхование. – М.: Юрайт, 2013. – 878 с.
12. Кривошеев И.В., Митричев И.А. Страховое право России. – М.: НОРМА, 2023. – 352 с.
13. Никулина Н.Н., Березина С.В. Страхование: Теория и практика. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. – 511 с.
14. Никулина Н.Н., Березина С.В. Финансовый менеджмент страховой организации.– М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. – 431 с.
15. Никулина Н.Н., Эриашвили Н.Д., Суходоева Л.Ф. Страховой маркетинг. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. – 503 с.
16. Орланюк-Малицкая Л.А. Янова С.Ю. Страхование: Учебник – М.: Юрайт ИД, 2012. – 869 с.
17. Разумовская Е.А., Фоменко В.В. Страховое дело: учебное пособие. – Екатеринбург: Гуманитарный университет, 2016. – 249 с.
18. Скамай Л.Г. Страховое дело. – М.: ИНФРА-М, 2012. – 324 с.
19. Сплетухов Ю.А., Дюжиков Е.Ф. Страхование. – М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. – 357 с.
20. Страхование: учебник / под ред. Ю.Т. Ахвледиани, В.В. Шахова. — 5-е изд., перераб. и доп. - М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2017. - 519 с.
21. Страхование: экономика, организация, управление: Учебник; в 2 т. / СПбГУ; Под ред. Г.В. Черновой. – М.: ЗАО «Изд-во «Экономика», 2022.
22. Тавбулатова З.К., Айдамиров Х.В., Алиева Ж.М. Страхование: учебное пособие. – Грозный, изд-во ЧГУ, 2016. – 140 с.
23. Федорова Т.А. Страхование. М.: Магистр, 2021. – 1006 с.
24. Шихов А.К. Страхование: организация, экономика, правовые аспекты: Учебное пособие для вузов. — 2-e изд., перераб. и доп. — М.: КУРС: НИЦ Инфра-М, 2012. – 368 с.
Статьи в периодических изданиях и сборниках
25. Воронина Л.А., Фролова В.В. Приоритетные направления инвестиционной деятельности российских страховых компаний // Финансы и кредит. – 2012. – №35. – с. 52-58.
26. Закиров А.И., Беспалова О.В. Методический подход к анализу эффективности инвестиционной деятельности российских страховых организаций // Страховое дело. – 2023. – №6. – с. 23-29.
27. Завьялов С.В. Повышение эффективности организационно- управленческой деятельности инвестициями страховых компаний // Транспортное дело России. – 2021. – №9. – с. 42-45.
28. Зинатулин А.М., Парсегян А.С. Деятельность российских страховых компаний: парадоксы развития // Вестник Ярославского государственного университета. Серия Гуманитарные науки. – 2022. – №4. – с. 166-169.
29. Исалова М.Н., Гасанов М.С. Инвестиционная деятельность страховых организаций // Региональные проблемы преобразования экономики. – 2021. –
№2. – с. 247-253.
30. Кайгородова Г.Н. Повышение эффективности системы управления инвестиционной деятельностью страховщика // Казанский экономический вестник. – 2013. – С. 44 – 48.
31. Кирпичников Н. М. Модели инвестиционной деятельности страховых компаний / Н. М. Кирпичников // Хроноэкономика. – 2020. – № 7(28). – С. 67-72.
32. Коноплева С.А., Кайгородова Г.Н. Особенности организации финансов страховщика // Актуальные вопросы современного финансового менеджмента. – Казань, 2014. – С. 53 – 55.
33. Ларионов М. Ю. Инвестиционная деятельность страховых компаний /
М. Ю. Ларионов, К. А. Санникова, Е. А. Павлова // Страховое дело. – 2021. – №
2(335). – С. 24-29.
34. Литвинов А.С. Риски, влияющие на финансовую устойчивость страховых компаний, занимающихся страхованием иным, чем страхование жизни // Страховое дело. – 2012. – №8. – с. 38-46.
35. Малиновская О. А. Методические подходы к оценке инвестиционной деятельности страховой компании / О. А. Малиновская, Д. И. Дудоров // Вектор экономики. – 2024. – № 4(94).
36. Насырова Г.А. Инвестиционная составляющая страхования // Финансы и кредит. – 2005. – №24 (192). – С. 36 – 43.
37. Никулина Н.Н., Березина С.В. Концептуальная модель формирования инвестиционной политики страховых организаций//Страховое дело. – 2006. – С. 1–17.
38. Окорокова О.А. Зарубежный опыт инвестиционной деятельности страховых компаний // Вестник Адыгейского государственного университета. Серия 5: Экономика. – 2012. – №1. – с. 146-155.
39. Окорокова О.А. Особенности инвестиционной политики страховых организаций в условиях рецессии // Экономические науки. - 2016. - № 7 (140). - С. 101-107.
40. Орланюк-Малицкая Л.А. Проблемы формирования гарантий защиты потребителей страховых услуг // Вестник Финансового университета. – 2012. –
№3. – с. 64-72.
41. Орланюк-Малицкая Л.А. Проблемы интеграции российского страхового рынка// Вестник экономической интеграции. – 2012. – №3. – с. 78-83.
42. Поморцева И.М., Корнеев В.С. Управление портфельным инвестированием в страховых организациях // Экономический журнал. – 2022. – Т. 17. – №1. – с. 125-130.
43. Прокопьева Е.Л. Реализация принципов инвестирования в страховой деятельности // Финансы и кредит. – 2022. – №18. – с. 34-37.
44. Сосунов Е. В. Роль инвестиционной деятельности в устойчивом развитии и финансовой стабильности страховых компаний / Е. В. Сосунов // Экономика: вчера, сегодня, завтра. – 2024. – Т. 14, № 4-1. – С. 556-564.
45. Удалищев Д.П., Исайчева А.В. Инвестиционная деятельность страховых компаний в современных условиях Российской Федерации // Финансовая аналитика: проблемы и решения. – 2022. – №1. – с. 40-47.
46. Фролова В.В. Методика оценки качества управления инвестиционной деятельностью страховых компаний // Финансовая аналитика: проблемы и решения. – 2013. – №1. – с. 26-32.
47. Хромов М. Российский банковский сектор // Экономико-политическая ситуация в России. – 2012. – №9. – с. 42–44.
48. Чернова Г.В., Калайда С.А. Вопросы эффективного управления финансовой устойчивостью страховой организации // Страховое дело. – 2010. –
№ 12 (215). – c. 24-31.
49. Чеченова Л.А., Попович Е.А. Инвестиционный потенциал страховых компаний // Вестник Университета. – 2012. – Т. 3. – №3. – с. 300-306.
50. Шаманаев Е. Д., Разумовская Е.А. К вопросу о формировании инвестиционного портфеля//Эксперт: теория и практика. – 2021 .– №1.– С. 46-49.
51. Юлдашев Р.Т., Цветкова Л.И. Организационный ресурс повышения конкурентоспособности российского страхования // Страховое дело. – 2023. –
№5. – с. 33-43.
52. Юшина Ю. А. Особенности инвестиционной деятельности российских страховых компаний / Ю. А. Юшина, Е. О. Вацык // Экономика и предпринимательство. – 2023. – № 10(159). – С. 797-799.
53. Lin W-Ch., Lai Y-H., Powers, M.R. The Relationship Between Regulatory Pressure and Insurer Risk Taking // The Journal of Risk and Insurance. – 2014. - Vol.
81. - No.2. - Рp. 271 – 301.
54. Ma Y-L., Ren, Y.Do Publicly Traded Prorerty-Casualty Insurers Cater to the Stock Market?//The Journal of Risk and Insurance–2012.- Vol. 79. No.2. -Pp.415–430.
55. Fischer K., Schlutter S. Optimak Investment Strategies for Insurance Companies when Capital Requirements are Imposed by a Standard Formula // The Geneva Papers on Risk and Insurance Theory. – 2015. - Vol. 40. - No. 1. - Рp. 15 – 40.
56. Rees R., Gravelle H., Wambach, A. Regulation of Insurance Review // The Geneva Papers on Risk and Insurance Theory. – 1999. Vol. 24. - No. 1. Рр. 55 – 68.
57. Zweifel P., Auckenthaler C. On The Feasibility Of Insurers` Investment Policies // The Journal of Risk and Insurance. – 2008. - Vol. 75. - No.1. - Pp.190 – 206.
Диссертации, авторефераты диссертаций
58. Головин М.В. Управление инновационно-инвестиционной деятельностью страховой компании: автореферат дис. на соиск. учен. степ. кандидата экономических наук. – М., 2005. – 23 с.
Материалы интернет-сайтов
59. Валовой внутренний продукт [Электронный ресурс] // Федеральной службы государственной статистики РФ. – Режим доступа: https://rosstat.gov.ru/statistics/accounts (дата обращения: 17.01.2025).
60. Динамические ряды основных показателей деятельности страховщиков [Электронный ресурс] // Официальный сайт ЦБ РФ. – Режим доступа: https://www.cbr.ru/insurance/reporting_stat/ (дата обращения: 17.01.2025).
61. Обзор ключевых показателей деятельности страховщиков [Электронный ресурс] // Официальный сайт ЦБ РФ. – Режим доступа: https://www.cbr.ru/insurance/reporting_stat/ (дата обращения: 17.01.2025).
62. Сводные данные статистической формы отчетности страховщиков [Электронный ресурс] // Официальный сайт ЦБ РФ. – Режим доступа: https://www.cbr.ru/insurance/reporting_stat/ (дата обращения: 17.01.2025).
63. Статистические данные к обзору ключевых показателей деятельности страховщиков [Электронный ресурс] // Официальный сайт ЦБ РФ. – Режим доступа: https://www.cbr.ru/insurance/reporting_stat/ (дата обращения: 17.01.2025).
