финансовый менеджмент 9

В течение двух последующих лет руководство компании Красный котельщик ожидает объем продаж на уровне $2,4 млн. Объемы продаж распреде­ляются равномерно в течение года. Основываясь на следующей информации, подготовьте прогноз отчета о прибылях и убытках, а также прогноз баланса на конец года.

•    Денежные средства: минимум 4% процента от годовых продаж.

•    Дебиторская задолженность: на основе анализа ежегодных продаж средний период сбора платежей (инкассации) оценен в 60 дней.

•    Товарно-материальные запасы: оборачиваются восемь раз в году.

• Балансовая стоимость основных средств: $500 000 на данный момент. Капитальные затраты равны амортизации.

• Кредиторская задолженность: погашается в течение месяца после возникно­вения.

•    Накопленные платежи: 3% от объема продаж.

•    Банковские кредиты: $50 000 на данный момент. Могут возрасти  до $250 000.

•    Долгосрочные займы: $300 000 на данный момент, на конец года должно быть выплачено $75 000.

•    Обыкновенные акции: $100 000, дополнительная эмиссия не планируется.

•    Нераспределенная прибыль: $500 000 на данный момент.

•    Коэффициент чистой рентабельности: 8% от объема продаж.

•    Дивиденды: выплаты отсутствуют.

•    Себестоимость реализованных товаров: 60% от объема продаж.

•    Закупки: 50% от себестоимости.

•     Налог на прибыль: 20 % от суммы прибыли до налогообложения.